Chiến lược mean reversion và momentum: lý thuyết và ứng dụng

Mean reversion và momentum là hai tư duy phổ biến nhất trong giao dịch định lượng. Bài viết này sẽ giúp bạn hiểu rõ lý thuyết và ứng dụng của hai chiến lược này.

1. Mean reversion: Lý thuyết và ứng dụng

Lý thuyết: Giá có xu hướng quay về giá trị trung bình sau khi biến động mạnh.
Ứng dụng: Giao dịch ngược xu hướng, mua khi giá thấp, bán khi giá cao.
Cách xây dựng chiến lược mean reversion:
- Bollinger Bands:
  - Dải trên: SMA + 2 * StdDev
  - Dải dưới: SMA - 2 * StdDev
  - Mua khi giá chạm dải dưới, bán khi giá chạm dải trên.
- Z-score:
  - Công thức: (z = \frac{x - \mu}{\sigma})
  - Mua khi z < -2, bán khi z > 2.

2. Momentum: Lý thuyết và ứng dụng

Lý thuyết: Giá có xu hướng tiếp tục di chuyển theo hướng hiện tại.
Ứng dụng: Giao dịch theo xu hướng, mua khi giá tăng, bán khi giá giảm.
Cách xác định xu hướng (momentum):
- RSI (Relative Strength Index):
  - Công thức: (RSI = 100 - \frac{100}{1 + RS})
  - Mua khi RSI < 30, bán khi RSI > 70.
- MACD (Moving Average Convergence Divergence):
  - MACD Line = EMA(12) - EMA(26)
  - Signal Line = EMA(9) của MACD Line
  - Mua khi MACD Line cắt lên Signal Line, bán khi MACD Line cắt xuống Signal Line.
- Price Breakout:
  - Mua khi giá phá vỡ kháng cự, bán khi giá phá vỡ hỗ trợ.

3. Kết luận

Mean reversion và momentum là hai tư duy phổ biến nhất trong giao dịch định lượng.
Nên kết hợp cả hai chiến lược để tối ưu hóa lợi nhuận và giảm thiểu rủi ro.

Chúc bạn thành công trên hành trình làm chủ chiến lược mean reversion và momentum!